Εβδομάδα ισχυρής διόρθωσης στο Χρηματιστήριο με συνολικές απώλειες 3,7%

Του Μάνου Χαχλαδάκη

Πενθήμερο σημαντικής οπισθοδρόμησης ολοκλήρωσε η Λεωφόρος Αθηνών, που με 5 στις 5 πτωτικές συνεδριάσεις έχασε και τις 1.400 μονάδες.

Ειδικότερα, ο Γενικός Δείκτης ολοκλήρωσε τις συναλλαγές σήμερα με νέες απώλειες 0,88% στις 1.390,25 μονάδες (χαμηλό ημέρας στις 1.387,42 με -1,08%).

Ο τζίρος διατηρήθηκε σε αυξημένα επίπεδα στα 130,6 εκατ. ευρώ, εκ των οποίων τα 22,81 εκατ. σε 18 προσυμφωνημένες συναλλαγές (8 πακέτα στην ΕΤΕ για 8,1 εκατ.,1 στον ΟΠΑΠ για 2,3 εκατ. 1 στην Cenergy για 4,4 εκατ. 2 στο ΔΑΑ για 2,89 εκατ.) με τον όγκο των συναλλαγών στα 29,08 εκατ. τεμάχια.

Όπως και τις προηγούμενες ημέρες ο τραπεζικός δείκτης δέχθηκε τις μεγαλύτερες πιέσεις υποχωρώντας στις 1.148,7 μονάδες με -1,3%, ο FTSE έκλεισε στις3.351,54 μονάδες με -1,14%, ενώ ο  FTSEM των mid caps διαφοροποιήθηκε με +0,17% στις 2.290,6 μονάδες.

Σε επίπεδο εβδομάδας ο ΓΔ κατέγραψε απώλειες 3,69%, με τραπεζική βουτιά 7,2% στο πενθήμερο, ενώ η μεσαία κεφαλαιοποίηση κατάγραψε μικρές απώλειες μόνο της τάξεως του 1,06%.

Στα της σημερινής συνεδρίασης, η αγορά συνέχισε ακάθεκτη τη διόρθωση χωρίς να πτοείται (όπως και χτες) από τις σχετικά θετικές τάσεις διεθνώς, με τους πωλητές "πιστούς στο ραντεβού" τους να εμφανίζονται ξανά κατά τις 12.

Έτσι για πέμπτη ημέρα ο αρχικά θετικός συσχετισμός ανοδικών/πτωτικών μετοχών άλλαξε άρδην, με το σύνθημα των ρευστοποιήσεων να δίνεται ξανά από τον τραπεζικό κλάδο και τον ΓΔ να υποχωρεί έως και τις 1.387,4 μονάδες (-1,08%) από όπου λίγα μόνο άλλαξαν στη συνέχεια.

Προφανώς η εικόνα του Χ.Α προκαλεί έντονο προβληματισμό, ειδικά αφότου έδειξε να έχει χάσει το συσχετισμό του με τους διεθνείς δείκτες, καθώς η "καθίζηση" της τρέχουσας εβδομάδας ήρθε με το περιβάλλον παγκοσμίως να είναι μάλλον ουδέτερο (και προς το θετικό τις τελευταίες δύο ημέρες).

Οι διορθώσεις, ωστόσο, όπως γνωρίζουν καλά όσοι ασχολούνται με τις αγορές, δεν συνιστούν απαραίτητα αρνητικά γεγονότα και πολλές φορές μάλιστα αποτελούν προϋπόθεση για να τροφοδοτηθούν νέα ανοδικά σκέλη. Αλλά η αλήθεια είναι ότι η Λεωφόρος Αθηνών δεν δείχνει τέτοια διάθεση εδώ και καιρό (πριν και από τη μεγάλη διεθνή διόρθωση της 5ης Αυγούστου).

Σε κάθε περίπτωση πάντως, μένει να φανεί ποια θα είναι η κατεύθυνση προσεχώς, τώρα που όπως φαίνεται η αγορά διέσπασε τη ζώνη συσσώρευσης που την ταλαιπωρούσε το τελευταίο τρίμηνο μεταξύ των 1.400 - 1500 μονάδων, έστω και καθοδικά τελικά.

Η εικόνα στο ταμπλό

Ο τραπεζικός κλάδος έκανε και σήμερα περισσότερο από το μισό  τζίρο της ημέρας (70 εκατ. εκ των 130 εκατ.) με το 1/4 των συναλλαγών μόνο στην Εθνική (33,2 εκατ.) με -1,4% στα 7,054 ευρώ.

Η Πειραιώς με 17 εκατ. έκλεισε στα 3,55 ευρώ με -1,9%, η Eurobank με 10,5 εκατ. στα 1,88 ευρώ με -1,05% και η Alpha με 8,4 εκατ. στα 1,40 με -0,92%

Στο σύνολο της εβδομάδας η ΕΤΕ βρέθηκε στο -5,57%, η Πειραιώς στο -8,2%, η Eurobank στο -8,65% και η Alpha στο -8,37%.

Ακόμα μεγαλύτερες πιέσεις σήμερα ασκήθηκαν στην Cenergy (8,1 εκατ.) που έδωσε πίσω άμεσα τα χτεσινά της κέρδη (+3%) υποχωρώντας στα 8,55 ευρώ με -3,72%.

Παρομοίως, η Metlen (7,3 εκατ.) σημείωσε απώλειες 2,89% στα 32,3 ευρώ και η Aegean υποχώρησε στα 10,15 ευρώ με -2,4%.

Από εκεί και πέρα, με απώλειες άνω του 1% στο FTSE κινήθηκαν επίσης οι Motor Oil (-1,92%), Βιοχάλκο (-1,65%), Autohellas (-1,62%), OTE (-1,57%), ΔΕΗ (-1,18%) και ΕΛΠΕ (-1,01%).

Ενδεικτικό είναι ότι μόλις δύο μετοχές της υψηλής κεφαλαιοποίησης διασώθηκαν με θετικό πρόσημο και αυτές με οριακά κέρδη, της ΕΥΔΑΠ (441 χιλ.) στο +0,35% και της Λάμδα (514 χιλ.) με +0,14%.

Εμφανώς καλύτερη ήταν η εικόνα στη μεσαία κεφαλαιοποίηση, με την Κρι Κρι (438 χιλ.) να αδιαφορεί για το γενικό κλίμα και να καταγράφει νέα ιστορικά υψηλά στα 13,95 ευρώ με +3,7%, όπως και η Intrakat (802 χιλ.) που κινήθηκε ισχυρά ανοδικά για τρίτη ημέρα επίσης με +3,7% στα 5,02 ευρώ.

Η Profile (392 χιλ.) σημείωσε κέρδη 2,29%, η Dimand (72 χιλ.) έκλεισε στο +1,1% και από κοντά ακολούθησε και ο ΑΔΜΗΕ με τζίρο 1 εκατ. και +1,07% στα 2,36 ευρώ.

Πιέσεις δέχθηκε η Ολυμπιακή Τεχνική (16 χιλ.) με -2,1% και η Intracom (115 χιλ) με τον ΟΛΠ (40 χιλ.) έκλεισαν στο -1,9%,

Από εκεί και πέρα, έστω και με μόλις 455 κομμάτια η Attica Bank έβγαλε ξανά αγορές υψηλότερα από τα 6 ευρώ, ενώ το δικαίωμα στην ΑΜΚ της τράπεζας υποχώρησε στα 141,5 ευρώ (-7,5%) με 443 τεμάχια.

Εξαιρετικά διευρυμένο ήταν το προβάδισμα των πωλητών και στη συνολική εικόνα του ταμπλό, καθώς 79 μετοχές έκλεισαν πτωτικά έναντι 42 ανοδικών.

Η τεχνική εικόνα

Σε τεχνικό επίπεδο, σύμφωνα με τον Μάνο Χατζηδάκη της Beta Χρηματιστηριακή, η μακροπρόθεσμη ανοδική τάση έχει μπει σε αμφισβήτηση μετά την καθοδική διάσπαση του εκθετικού κινητού μέσου όρου των 200 ημερών στις 1.398 μονάδες.

Η πτώση έχει ακόμα δυναμική καθώς παρατηρούνται συνεχόμενα πτωτικά κλεισίματα κοντά στα χαμηλά ημέρας με αυξημένο τζίρο ο οποίος επιταχύνει προς το τέλος των συνεδριάσεων.

Πρώτο επίπεδο στήριξης είναι οι 1.350 μονάδες και δεύτερο οι 1.320 που οριοθετούνται από τα χαμηλά του Αυγούστου ωστόσο από την άλλη πλευρά ο Γενικός Δείκτης έχει πλέον πολλαπλά επίπεδα αντίστασης να αντιμετωπίσει εφόσον αντιδράσει ανοδικά με κυριότερο τις 1.420 μονάδες. Προς το παρόν δεν διαφαίνεται να υπάρχει ολοκλήρωση της εκτόνωσης καθώς διαγραμματικά δεν έχει υπάρχει η ημέρα ισορροπίας που θα δώσει μια ένδειξη αναχαίτισης της προσφοράς.

Καταλήγοντας, ο κ. Χατζηδάκης σημειώνει ότι οι πιθανότητες είναι με την πλευρά των πωλητών καθώς ακόμα οι ημερήσιοι ταλαντωτές δεν έχουν εισέλθει σε ζώνες υπερβολής και η προβολή τους δείχνει ότι η πιθανότερη περιοχή έναρξης μιας ανοδικής αντίδρασης είναι οι 1.350 -1.340 μονάδες.

Οι κινήσεις διεθνώς

Με την Tesla (+22%) να καταγράφει την καλύτερη ημέρα της εδώ και περισσότερο από τρία χρόνια, μετά τα απροσδόκητα ισχυρά αποτελέσματα που ανακοίνωσε, ο S&P 500 επανήλθε χτες σε θετικό έδαφος και η Wall Street συνεχίζει σύσσωμη ανοδικά σήμερα,

Ο Dow Jones στο +0,4%, ο S&P 500 στο +0,6% και ο Nasdaq στο +1% στο πρώτο μισάωρο των συναλλαγών.

Στην Ευρώπη επιχειρήθηκε μία προσπάθεια αλλαγής τάσης μετά το πτωτικό άνοιγμα αλλά περιορίζονται σε ανεπαίσθητες μεταβολές, ο γερμανικός DAX στο +0,1% και ο πανευρωπαϊκός Stoxx 50 στο +0,15%, ενώ ο γαλλικός CAC 40 και ο βρετανικός FTSE 100 υποχωρούν περί του 0,1%.

Μικρές είναι οι μεταβολές στην αγορά ομολόγων, με την απόδοση του αμερικανικού 10ετούς στο 4,18%, του γερμανικού στο 2,27% και το γαλλικού στο 3%, ενώ το ελληνικό 10ετές βλέπει τη δική του στο 3,13%.

Τέλος, ανοδικά κινείται πλέον το πετρέλαιο, με το Brent στα 75,5 δολάρια το βαρέλι και το WTI στα 71,2 δολ. με κέρδη άνω του 1,5%.