Χρηματιστήριο: Ανέβηκε στις 1.470 μονάδες με 4x4 και οδηγούς Aegean, Τιτάν

του Μάνου Χαχλαδάκη

Σταθερά ανοδικά συνέχισε για τέταρτη ημέρα η αγορά της Αθήνας, η οποία δεν ακολούθησε μεν τους ισχυρούς ρυθμούς των ευρωπαϊκών ταμπλό αλλά "έχτισε" και άλλη απόσταση από τη ζώνη στήριξης των 1.450 μονάδων.

Ειδικότερα, ο Γενικός Δείκτης κινήθηκε σταθερά ανοδικά και ολοκλήρωσε στις 1.471,26 μονάδες με κέρδη 0,63%, ενώ στο υψηλό ημέρας είχε βρεθεί έως τις 1.474,67 μον. (+0,86%).

Σημαντικά αυξημένος διατηρήθηκε ο τζίρος που έφτασε τα 141,5 εκατ. ευρώ, εκ των οποίων μόνο τα 8,5 εκατ. σε πακέτα (1 στην Πειραιώς για 3,4 εκατ., 4 στην Eurobank για 1,9 εκατ., 4 στην ΤΕΡΝΑ Ενεργειακή για 2,34 εκατ.) με τον όγκο των συναλλαγών στα 30,7 εκατ. τεμάχια.

Ο τραπεζικός δείκτης ολοκλήρωσε στις 1.286,55 μονάδες με άνοδο 0,55%, ο FTSE κατέγραψε κέρδη 0,76% στις 3.589,6 μονάδες, ενώ ο FTSEM της μεσαίας κεφαλαιοποίησης έκλεισε στις 2.349,46 μονάδες με το οριακό +0,03%.

Η αγορά της Αθήνας μπορεί να μη συσχετίστηκε ουσιαστικά σήμερα με τις ευρωπαϊκές, που κινήθηκαν με ισχυρά κέρδη έως άνω και του 2%, αλλά συνέχισε ακάθεκτη την ανοδική της πορεία προς τις 1.500 μονάδες, έχοντας μάλιστα ακόμα πιο αυξημένο τζίρο.

Κάτι που ήρθε παρά τη σχετική οπισθοχώρηση σήμερα της Εθνικής, τόσο σε τιμή αλλά και σε αξία συναλλαγών (χτες είχε κάνει πάνω από το 1/4 του τζίρου της συνεδρίασης, με 31 εκατ. από τα 116 εκατ.). Ωστόσο, με το rotation στα blue chips να συνεχίζεται η σκυτάλη πέρασε κυρίως στις  Aegean, Τιτάν, Ελλάκτωρ και Jumbo, ενώ στις τράπεζες ήταν η σειρά της Eurobank.

Σε διεθνές επίπεδο, οι δείκτες στην Ασία και κυρίως στην Κίνα πραγματοποίησαν νέο ράλι το πρωί αφότου η κυβέρνηση της χώρας επιβεβαίωσε τα μέτρα τόνωσης που είχαν ανακοινωθεί την Τετάρτη προαναγγέλλοντας και νέες παρεμβάσεις, ενισχύοντας την επενδυτική διάθεση ακολούθως τόσο στην Ευρώπη όσο και στις ΗΠΑ πλέον.

Οι κινήσεις στο ταμπλό

Με τράπεζες στις 3 πρώτες θέσεις του τζίρου και συνολικά 63 εκατ. ευρώ συναλλαγές στον κλάδο εκ των 140 εκατ. της ημέρας, η Πειραιώς έσπασε την τριήμερη κυριαρχία της ΕΤΕ, αλλά η καλύτερη επίδοση ήταν στην Eurobank.

Συγκεκριμένα, η Πειραιώς με 20,6 εκατ. κινήθηκε στα 3,95 ευρώ με +0,77%, η Εθνική με 17,6 εκατ. υποχώρησε στα 7,808 ευρώ με -0,66% και η Eurobank με 16,7 εκατ. ενισχύθηκε κατά 2,2% στα 2,12 ευρώ. Η Alpha έμεινε και σήμερα πιο πίσω, με συναλλαγές αξίας 7,97 εκατ. και +0,31% στα 1,625 ευρώ.

Στην κορυφή του FTSE ολοκλήρωσε η Aegean (1,7 εκατ.) με άλμα 3,77% στα 11 ευρώ, ενώ λίγο πιο πίσω ακολούθησε η Τιτάν (4,1 εκατ.) σε νέο ιστορικό υψηλό στα 35 ευρώ με +2,79% έχοντας στο πλευρό της την αναβάθμιση τις τιμής στόχου της που έχει η NBG Security στα 41 ευρώ.

Από δίπλα η Jumbo (10,5 εκατ.) κινήθηκε στα 25,94 ευρώ με ισχυρά κέρδη 2,53% στον απόηχο την αύξηση της κερδοφορίας της κατά 14,3% στο εξάμηνο που ανακοίνωσε το πρωί, με την Ελλάκτωρ (398 χιλ.) επίσης στο +2,55% στα 2,01 ευρώ.

Δεύτερη ημέρα ανόδου μεγαλύτερης του 1% για την Motor Oil (7,2 εκατ.) που κινήθηκε στα 21,58 ευρώ με +1,79%, ενώ Μetlen (8 εκατ.) και ΔΕΗ (3,9 εκατ.) έδωσαν συνέχεια στα ανοδικά σερί τους με μικρότερα κέρδη 0,56% και 0,73% αντίστοιχα.

Αντίθετα, μετά τα ράλι χτες οι Bιοχάλκο (570 χιλ.) και Elvalhalcor (301 χιλ.) διέκοψαν σήμερα τα δικά τους με -0,67% η μητρική και -1,23% η θυγατρική.

Στη μεσαία κεφαλαιοποίηση ο ΑΔΜΗΕ συνέχισε από εκεί όπου σταμάτησε χτες με νέα κέρδη 1,7% στα 2,39 ευρώ και τζίρο 2,58 εκατ. τον 13ο μεγαλύτερο της ημέρας, ενώ η Άβαξ (633 χιλ.) πραγματοποίησε άλμα 3,63% στα 1,54 ευρώ και η Κρι Κρι (424 χιλ.) κατά 3,08% στα 13,4 ευρώ. Αντίθετα, η Optima (451 χιλ.) διόρθωσε με -1,22% στα 12,94 ευρώ.

Η απόδοση της ημέρας στην Κύρια Αγορά ήταν στην Attica Bank με άλμα 7,66% στα 5,06 ευρώ επί τζίρου 143 χιλ. ευρώ.

Στην Εναλλακτική αγορά το Cairomezz έκλεισε στο +2,33% με υψηλό τζίρο 772 χιλ. ευρώ και το Galaxy στο 2,23% με 184 χιλ..

Στην αγορά επιτήρησης η Frigoglass χτίζει εντυπωσιακό ανοδικό σερί με τέταρτη συνεδρίαση στις παρυφές του +10%, σήμερα στο +9,74% στα 0,248 ευρώ επί συναλλαγών αξίας 45 χιλ. ευρώ.

Στους ευρύτερους συσχετισμούς στο ταμπλό οι αγοραστές επικράτησαν με άνεση, με 77 μετοχές να κλείνουν ανοδικά έναντι 56 πτωτικών.

"Επόμενο μεγάλο στοίχημα η υπέρβαση του υπερδεκαετούς υψηλού"

Μετά από 27 "βαρετές" συνεδριάσεις στενού εύρους διακύμανσης, ο Γενικός Δείκτης επιδιώκει να κατοχυρώσει την παραμονή του πάνω από τη στήριξη των 1.450 μονάδων, σημειώνει ο πιστοποιημένος τεχνικός αναλυτής Πέτρος Στεριώτης, υπογραμμίζοντας ότι επόμενο μεγάλο "στοίχημα" είναι πλέον η υπέρβαση του υπερδεκετούς υψηλού, το οποίο βρίσκεται λίγο υψηλότερα από τις 1.500.

Σύμφωνα με τον Π. Στεριώτη, όπως φαίνεται, η Αγορά πήρε αρκετές "ανάσες" και ξεπέρασε την οποία "υψοφοβία", με τη γενική τάση να παραμένει ανοδική στα διάφορα χρονικά πλαίσια ανάλυσης. Άπαξ και ολοκληρώθηκαν οι προγραμματισμένες αναδιαρθρώσεις δεικτών που συμπεριλαμβάνουν ελληνικούς τίτλους, το rebalancing των χαρτοφυλακίων που τους ακολουθούν και οι ετυμηγορίες των ξένων Οίκων για το ελληνικό αξιόχρεο, πλέον στο επίκεντρο περνάει στο placement της Εθνικής Τράπεζας.

Προφανώς, εκτιμά ο Π. Στεριώτης, και τα "μεγάλα κεφάλια" επιθυμούν την επιτυχή περάτωση του placement, με ό,τι αυτό συνεπάγεται για το "κλίμα" που ("πρέπει" να) επικρατεί στη λεωφόρο Αθηνών. Σε αυτά τα πλαίσια, η τραπεζοκεντρικότητα του ΧΑ όχι μόνο διατηρείται αλλά και ενισχύεται μετά και την καλοδεχούμενη επιστροφή της Τράπεζας Κύπρου στο ΧΑ και ενόψει της (μεγάλης) προσφοράς τίτλων της ΕΤΕ.

Δεδομένων των συνθηκών, παραμένουμε σταθεροί στην άποψη ότι στο ταμπλό υπάρχουν αρκετές (λιγότερο γνωστές) μετοχές -"διαμάντια" που αναζητούν τους επόμενους κατόχους τους, επενδυτές οι οποίοι εκτιμούν και επιβραβεύουν επιχειρήσεις με υγιές cash flow,  υψηλή και διατηρήσιμη μερισματική απόδοση και ευοίωνο outlook. "Πεδίον δόξης λαμπρόν", λοιπόν, για τούς ντόπιους stock pickers, που σημειωτέον δεν χρειάζεται να έχουν το... ταλέντο του Γουόρεν Μπάφετ για να ανακαλύψουν τις εν λόγω επενδυτικές ευκαιρίες.

Σε ευρύτερο επίπεδο, τα ιστορικά ρεκόρ στους ξένους δείκτες - οδηγούς, οι ευνοϊκότερες συνθήκες χρηματοπιστωτικής ρευστότητας που οφείλονται στην αποκλιμάκωση των επιτοκίων των Κεντρικών Τραπεζών και το window dressing συνδράμουν τη βελτίωση των αποτιμήσεων λίγο πριν τη λήξη του 3ου τριμήνου.

Καταλήγοντας, ο Π. Στεριώτης σημειώνει ότι τα macro data δημιουργούν μεν αμφιβολίες σχετικά με την ευρωστία και την κατεύθυνση των μεγάλων Οικονομιών (ΗΠΑ, Κίνα, Ευρωζώνη), κάτι όμως που γίνεται "βούτυρο στο ψωμί" των Αγορών οι οποίες εν τέλει "γιορτάζουν τα άσχημα νέα σαν να είναι καλά", έχοντας την πεποίθηση ότι οι επιθετικές μειώσεις στο κόστος του χρήματος θα συνεχιστούν, σενάριο που θα βελτίωνε, εκτός των άλλων, τις δυνατότητες χρηματοδότησης επιχειρήσεων και νοικοκυριών και θα αύξανε τεχνικά τις προεξοφλούμενες τιμές - στόχους των εισηγμένων.

Η εικόνα διεθνώς

Στις ΗΠΑ, μετά τη μικρή υποχώρηση χτες από την περιοχή των ρεκόρ οι δείκτες δείχνουν να έχουν επανέλθει με ανανεωμένη διάθεση σήμερα καταγράφοντας ξανά νέα ιστορικά υψηλά.

Ο Dow Jones στο +0,4%, ο S&P 500 στο +0,6% και ο Nasdaq στο +1%, στο κλείσιμο του ΧΑ.

Με ακόμα πιο ισχυρές επιδόσεις κινούνται λίγο πριν το κλείσιμο οι δείκτες στην Ευρώπη, λαμβάνοντας ώθηση από εταιρείες με μεγάλη έκθεση στην Κίνα, όπως οι γίγαντες των αγαθών πολυτελείας LVMH και Kering που καταγράφουν άλματα 9% και 10% αντίστοιχα.

Έτσι ο γερμανικός DAX βρίσκεται στο +1,6%, ο γαλλικός CAC 40 στο +2,2% και ο πανευρωπαϊκός Stoxx 50 στο +2,3%, ενώ ο βρετανικός FTSE 100 δυσκολεύεται να ακολουθήσει μένοντας στο +0,3%.

Όπως προαναφέρθηκε οι αποδόσεις της ημέρας σήμερα ήταν στην Ασία και ειδικά την Κίνα, με τον CSI 300 να πραγματοποιεί νέο άλμα 4,2% και τον Hang Seng στο Χονγκ Κονγκ επίσης στο +4,1%, ενώ την Ιαπωνία ο Nikkei έκλεισε στο +2,4% και ο Kospi στην Νότια Κορέα στο +2,9%.

Χωρίς ιδιαίτερες μεταβολές είναι η αγορά ομολόγων, με την απόδοση του 10ετούς ΗΠΑ στο 3,8% και του 2ετούς στο 3,61%, ενώ το ελληνικό 10ετές υποχωρεί στο 3,07%.

Τέλος, το πετρέλαιο συνεχίζει να δείχνει αδυναμία παρά τις θετικές προοπτικές στην Κίνα, με το Brent στα 71,3 δολ. το βαρέλι και το WTI στα 67,5 δολ. με νέες απώλειες άνω του 3% και για τα δύο συμβόλαια.