Γύρισε η χρονιά για τις ασφαλιστικές - Πού βρίσκεται η διαπραγμάτευση για τις φετινές αυξήσεις

Του Νίκου Κωτσικόπουλου

Γύρισαν θετικά τη χρονιά στις ασφαλίσεις ζωής και υγείας οι ασφαλιστικές εταιρίες και οι διαμεσολαβητές, αυξάνοντας την παραγωγή στο εννεάμηνο του 2025 που σημείωνε πτώση στο πρώτο εξάμηνο. Η πορεία των αγορών συνέβαλε τα μέγιστα με τα νέα συμβόλαια να έρχονται μόνον από τα Unit Linked ενώ οι αποζημιώσεις των νοσοκομειακών καλύψεων στα αυτόνομα συμβόλαια ήταν μεγάλες.

Μέχρι το Σεπτέμβριο πάντως, η παραγωγή σημείωσε άνοδο συνολικά 3,9% λίγο πάνω από τον πληθωρισμό κι έφθασε στα 2,469 δισ. ευρώ, με μοχλό τα συμβόλαια Unit Linked (που βοηθήθηκαν από την καλή πορεία ομολόγων και μετοχών στο ΧΑ και την Ευρωζώνη) και με την άνοδο παραγωγής στα αυτόνομα συμβόλαια υγείας, ατυχημάτων και ασθενειών των ατομικών ασφαλίσεων. Συνέβαλαν επίσης οι τιμολογιακές αυξήσεις και συνολικά στον κλάδο η άνοδος των ομαδικών ασφαλίσεων.

Το θέμα των αυξήσεων φέτος συζητείται μεταξύ των ασφαλιστικών εταιριών και της ηγεσίας του υπουργείου Ανάπτυξης. Πληροφορίες από κυβερνητικές πηγές, θέλουν τον υπουργό Ανάπτυξης Τάκη Θεοδωρικάκο, να προσπαθεί να επιτύχει μία "συμφωνία κυρίων" με τις ασφαλιστικές εταιρίες, καθώς η λύση με τη δημιουργία δείκτη που η εφαρμογή του είναι ελαστική και σε πολλές περιπτώσεις προαιρετική, έχει σκοντάψει χρονικά και οι εταιρίες πρέπει να πάρουν αποφάσεις για την τιμολογιακή πολιτική τους. 

Η πολιτική ηγεσία σύμφωνα με πληροφορίες, εμφανίζεται να βάζει όριο ώστε οι φετινές αυξήσεις να μην ξεπεράσουν τις περυσινές (μεσοσταθμική αύξηση 7%). Αλλά στο μεταξύ τα στοιχεία για τις αποζημιώσεις δεν ήταν ενθαρρυντικά, για τα αυτόνομα νέα συμβόλαια υγείας και η ΕΛΣΤΑΤ δεν μπορεί να παραδώσει τώρα το δείκτη. Η πολιτική ηγεσία θέλει αυτοσυγκράτηση και σύμφωνα με άλλες πληροφορίες το ίδιο πρεσβεύουν και οι εταιρίες, αλλά οι στόχοι τους θα εξαρτηθούν από τις αποζημιώσεις και τις κεφαλαιακές τους ανάγκες. 

Τα αναλυτικά στοιχεία για τις ασφαλίσεις ζωής και υγείας 

Η παραγωγή ασφαλίσεων ζωής συνδεδεμένων με επενδύσεις (Unit Linked), αυξήθηκε 5,1% στο εννεάμηνο έναντι του εννεαμήνου 2024, στα 915,4 εκατ. ευρώ, σύμφωνα με τα στοιχεία της ΕΑΕΕ. Οι ασφαλίσεις ζωής που συνδέονται με επενδύσεις αποτέλεσαν το μεγαλύτερο τμήμα των ασφαλίσεων ζωής, με συμμετοχή 48,6% στην παραγωγή κι έχουν ανοδική τάση.Στο πρώτο εξάμηνο του 2025, τα στοιχεία για αυτές τις ασφαλίσεις έδειχναν πτώση 3,2% στα 559,75 εκατ. ευρώ και η συμμετοχή τους στην παραγωγή ασφαλίσεων ζωής ήταν 42,3%. Στο εξάμηνο η παραγωγή του κλάδου ζωής συνολικά ήταν πτωτική κατά 3,9%, με τις αυτόνομες καλύψεις τότε, αυξημένες 8,7% στα 281,04 εκατ. ευρώ στις γενικές ασφαλίσεις. 

Στο εννεάμηνο όμως, οι αυτόνομες καλύψεις υγείας συνέχισαν να ανεβαίνουν. Έχουν αυξηθεί 14,3% από πέρυσι στα 424,23 εκατ. ευρώ. Ουσιαστικά στο εννεάμηνο η παραγωγή στα αυτόνομα συμβόλαια υγείας "έτρεχε" με ρυθμό 47,11 εκατ. ευρώ το μήνα, έναντι μηνιαίας παραγωγής 46,8 εκατ. ευρώ στο πρώτο εξάμηνο και η συμμετοχή τους στον κλάδο ζωής, έχει αυξηθεί σε 22,5%.

Παρά το γεγονός ότι υπάρχει θετικό γύρισμα, τα στοιχεία δεν είναι εντυπωσιακά. Η παραγωγή στον κλάδο ζωής και υγείας είναι αυξημένη κατά 93 εκατ. ευρώ ή κατά 10 εκατ. ευρώ το μήνα, συνυπολογίζοντας και τα αυτόνομα συμβόλαια υγείας, που δεν υπόκεινται σε περιορισμούς τιμολόγησης. Η άνοδος παραγωγής των ομαδικών ασφαλίσεων κατά 10,8% συνέβαλε επίσης στη θετική εικόνα του συνόλου.

Οι "νέες εργασίες" αποτελούν περίπου το 25% του συνόλου της παραγωγής και έχουν υποχωρήσει 11,2% στο εννεάμηνο με την αιτία της πτώσης στην πτωτική παραγωγή στις παραδοσιακές ασφάλειες ζωής. Τα παραδοσιακά συμβόλαια ζωής έχουν μειωθεί κατά 5,9% έναντι αύξησης 14,1% των Unit Linked και συνολικά τα συμβόλαια είναι 0,5% ή 10.000 λιγότερα από πέρυσι στο εννεάμηνο. 

Στο μεταξύ, οι αποζημιώσεις των ατομικών ασφαλίσεων ζωής στο εννεάμηνο έχουν αυξηθεί κατά 1,1% στα 1,395 δισ. ευρώ, με τη μεγάλη άνοδο των αποζημιώσεων να έρχεται από τα νοσοκομειακά προγράμματα των αυτόνομων συμβολαίων που είναι 20,6% επάνω στο εννεάμηνο του 2025 στα 186 εκατ. ευρώ, οδηγώντας σε συνολική άνοδο 6,8% των αποζημιώσεων του κλάδου υγείας, συν την άνοδο των αποζημιώσεων 5,1% των Unit Linked.

Η συνολική εικόνα του 2025 μπορεί να παίξει ρόλο, με την εκτίμηση να είναι ότι η ανοδική τάση εννεαμήνου συνεχίστηκε και η χρονιά έχει κλείσει ακόμα καλύτερα. Ρόλο θα παίξουν επίσης οι επενδύσεις των τραπεζών με εξαγορές ασφαλιστικών που είναι εύλογο ότι αναμένουν θετικά αποτελέσματα.