Tι σηματοδοτεί η παράταση στη συμφωνία ανακεφαλαιοποίησης της Frigoglass

Του Γιώργου Λαμπίρη

Σε παράταση οδηγείται η δεσμευτική συμφωνία για την ανακεφαλαιοποίηση του ομίλου Frigoglass. Στην ίδια συμφωνία προβλεπόταν η παροχή ρευστότητας που μπορεί συνολικά να φτάσει έως και τα 55 εκατ. ευρώ, κάτι για το οποίο είχε υπογραφεί δεσμευτική συμφωνία στις 5 Δεκεμβρίου του 2022. Ήδη ο όμιλος προέβη τον περασμένο Δεκέμβριο στην άντληση ποσού 23,2 εκατ. ευρώ μετά από την έκπτωση της αρχικής έκδοσης της ενδιάμεσης χρηματοδότησης.

Θυμίζουμε ότι η αρχική δεσμευτική συμφωνία προέβλεπε την ολοκλήρωση της συγκεκριμένης συναλλαγής έως και τον Ιανουάριο. Ωστόσο, με τη νεότερη ανακοίνωση του ομίλου Frigoglass που αναρτήθηκε σήμερα στο Χρηματιστήριο Αθηνών, η υλοποίηση της συμφωνίας αναμένεται να γίνει πράξη έως τις 13 Απριλίου. Για να μπορέσει να υπάρξει η παράταση στην ολοκλήρωση της συναλλαγής τροποποιούνται οι όροι της δεσμευτικής συμφωνίας της 5ης Δεκεμβρίου του 2022. 

Τι προέβλεπε η δεσμευτική συμφωνία

Η επιτροπή ομολογιούχων προνομιακής εξασφάλισης ύψους 260 εκατομμυρίων ευρώ και λήξεως το 2025 που αποτελούν το 56,9% του συνολικού κεφαλαίου των ομολογιών που λήγουν το 2025, έχει συμφωνήσει για να προσφέρει ενδιάμεση χρηματοδότηση 35 εκατομμυρίων με τη μορφή ομολογιών προνομιακής εξασφάλισης, επιτοκίου 13% και λήξεως το 2023 με δυνατότητα επέκτασης κατά 20 εκατομμύρια ευρώ. Στόχος είναι να καλυφθούν οι βραχυπρόθεσμες ανάγκες της Frigoglass για ρευστότητα και ο όμιλος να έχει τη χρηματοδότηση που απαιτείται για να συνεχίσει απρόσκοπτα τη λειτουργία του. Ταυτόχρονα όμως η επιτροπή των ομολογιούχων έχει συμφωνήσει να στηρίξει τη συναλλαγή ανακεφαλαιοποίησης, διασφαλίζοντας έτσι τη σταθερότητα λειτουργίας του ομίλου. 

Η συναλλαγή εμπεριέχει μία σειρά από κινήσεις, οι οποίες θα οδηγήσουν σε αλλαγές στην κεφαλαιακή δομή του ομίλου Frigoglass με την ολοκλήρωσή της και ειδικότερα: 

- την έκδοση νέων ομολογιών προνομιακής εξασφάλισης ποσού μέχρι 65 εκατ. ευρώ, τα έσοδα από την οποία, μεταξύ άλλων, θα χρησιμοποιηθούν για την αναχρηματοδότηση των ενδιάμεσων ομολογιών και την κάλυψη εξόδων σχετιζόμενων με τη συναλλαγή. Οι νέες ομολογίες προνομιακής εξασφάλισης προβλέπεται ότι θα λήξουν εντός τριών ετών από την ημερομηνία υλοποίησης

- την αναδιάρθρωση των ομολογιών λήξεως 2025, μεταξύ άλλων: 

α) 165 εκατ. ευρώ από τις ομολογίες λήξεως 2025 θα αναδιαρθρωθούν. Οι αναδιαρθρωμένες ομολογίες θα λήξουν σε πέντε έτη από την ημερομηνία υλοποίησης της αναδιάρθρωσης

β) το υπόλοιπο των Ομολογιών Λήξεως 2025 θα ανταλλαγεί με το 100% του pro forma κεφαλαίου της Frigoinvest Holdings B.V., και θα κατέχεται από ένα όχημα ειδικού σκοπού.

Προχωρημένες συζητήσεις για τη μεταβίβαση ενεργητικού και υποχρεώσεων στη θυγατρική Frigoinvest Holdings

Την ίδια στιγμή βρίσκονται σε εξέλιξη προχωρημένες συζητήσεις αναφορικά με τη μεταβίβαση προς την θυγατρική εταιρεία Frigoinvest Holdings ή/και θυγατρικές της, σχεδόν του συνόλου του ενεργητικού και των υποχρεώσεών της Frigoglass προκειμένου να διασφαλιστεί η συνέχεια της επιχειρηματικής λειτουργίας. Εξετάζεται επίσης η διατήρηση από τη Frigoglass ενός έμμεσου μειοψηφικού ποσοστού στην Frigoinvest Holdings μετά την ημερομηνία υλοποίησης, κάτι το οποίο έχουν θέσει επίσης στο τραπέζι των συζητήσεων η Frigoglass και επιτροπή ομολογιούχων.

Διαβάστε επίσης:

Frigoglass: Επικαιροποίηση της Συναλλαγής με παράταση της Δεσμευτικής Συμφωνίας