Συνεχης ενημερωση

    Πέμπτη, 13-Μαρ-2025 11:49

    Εκρηκτική ζήτηση για την επανέκδοση ομολόγων - Αντλεί €3 δισ. η Αθήνα με προσφορές άνω των €56,5 δισ.

    Εκρηκτική ζήτηση για την επανέκδοση ομολόγων - Αντλεί €3 δισ. η Αθήνα με προσφορές άνω των €56,5 δισ.
    • Εκτύπωση
    • Αποστολή με email
    • Προσθήκη στη λίστα ανάγνωσης
    • Μεγαλύτερο μέγεθος κειμένου
    • Μικρότερο μέγεθος κειμένου

    ΤΕΛΕΥΤΑΙΑ ΕΝΗΜΕΡΩΣΗ 15:40

    Μαζικά έσπευσαν να υποβάλουν προσφορές οι επενδυτές στην επανέκδοση μακροπρόθεσμων τίτλων του ελληνικού δημοσίου, υπερκαλύπτοντας το ζητούμενο ποσό κατά περισσότερο από 18,83 φορές.

    Συγκεκριμένα, το βιβλίο έκλεισε με προσφορές συνολικού ύψους άνω των 56,5 δισ. ευρώ, ενώ το ελληνικό δημόσιο θα αντλήσει 3 δισ. ευρώ.

    Πιο αναλυτικά, για τον 15ετή τίτλο (λήξεως 18 Ιουλίου 2038 με κουπόνι στο 4,375%) υποβλήθηκαν προσφορές που ξεπέρασαν τα 35 δισ. ευρώ, με αποτέλεσμα το κουπόνι να συμπιεστεί στην περιοχή του mid swap +126 μονάδες βάσης (περί του 4,12%) από το mid swap +134 μονάδες βάσης αρχικά (4,19%). Το ελληνικό δημόσιο θα αντλήσει 2 δισ. ευρώ από την επανέκδοση.

    Αντίστοιχα, για το 30ετές  (λήξεως 15 Ιουνίου 2053 με κουπόνι στο 4,125%) υποβλήθηκαν προσφορές άνω των 21,5 δισ. με την τιμολόγηση να υποχωρεί στην περιοχή του mid swap +175 μονάδες βάσης, δηλαδή περί του 4,43% από το mid swap +182 μονάδες βάσης (4,5%). Το ελληνικό δημόσιο θα αντλήσει 1 δισ. ευρώ από τον τίτλο αυτόν.

    Σημειώνεται ότι εντολή να τρέξουν την έκδοση ως ανάδοχοι είχαν λάβει οι Barclays, BNP Paribas, Commerzbank, Eurobank, JP Morgan και Τράπεζα Πειpαιώς.

    Παράλληλα, ο ΟΔΔΗΧ προχωρά στην επαναγορά ομολόγων 4,5 δισ. ευρώ λήξεως Φεβρουαρίου 2026, και τίτλων ύψους 2,5 δισ. ευρώ λήξεως Ιουλίου 2026.

    Η κίνηση αυτή εντάσσεται στη λεγόμενη ενεργητική στρατηγική διαχείρισης του Δημοσίου Χρέους του ΟΔΔΗΧ η οποία αποσκοπεί στην μείωση του. Υπενθυμίζεται ότι τη χρονιά που μας πέρασε το Ελληνικό Δημόσιο προχώρησε στην πρόωρη αποπληρωμή δανείων που είχαν χορηγηθεί στο πλαίσιο του προγράμματος στήριξης της ελληνικής οικονομίας περίπου 8 δισ. ευρώ ενώ εφέτος για τον ίδιο σκοπό ο Οργανισμός Διαχείρισης Δημοσίου Χρέους αναμένεται να διαθέσει περίπου 5,2 δισ. ευρώ.

    Αξίζει να σημειωθεί ότι οι κινήσεις αυτές του ΟΔΔΗΧ κατά κύριο λόγο "χρηματοδοτούνται" από τα έκτακτα κέρδη που αποκομίζει από τα σύγχρονα χρηματοοικονομικά εργαλεία και πιο συγκεκριμένα από τις συμφωνίες ανταλλαγής ομολόγων (swaps) που εφαρμόζει. Η στρατηγική αυτή συνίσταται στην επανεπένδυση των κερδοφόρων θέσεων που έχει λάβει ο ΟΔΔΗΧ μέσω swap στα ομόλογα τα οποία αποπληρώνονται πρόωρα. Τα ομόλογα αυτά ήταν "ασφαλισμένα" (όπως και το σύνολο σχεδόν των ομολόγων του Ελληνικού Δημοσίου που διαχειρίζεται ο ΟΔΔΗΧ) με συμφωνίες swap, οι οποίες μετά την πρόωρη εξόφληση των ομολόγων αυτών θα μπορούσαν να ρευστοποιηθούν.

    Διαβάστε ακόμα για:

    ΣΑΣ ΑΡΕΣΕ ΤΟ ΑΡΘΡΟ;

    ΣΧΕΤΙΚΑ ΑΡΘΡΑ