Deutsche Bank: Τι βλέπει για γ΄τρίμηνο σε Πειραιώς, Alpha Bank

Ανοδο 52% στα κέρδη γ΄ τριμήνου της Τράπεζας Πειραιώς στα 124 εκατ. ευρώ περιμένει η Deutsche Bank, διατηρώντας τη σύσταση “buy” και την τιμή-στόχο των 33,2 ευρώ. Η Πειραιώς, το "top pick" του επενδυτικού οίκου στην ελληνική αγορά, αναμένεται να εμφανίσει αύξηση 28% στα καθαρά έσοδα από τόκους το γ΄ τρίμηνο.

Στην προγραμματισμένη παρουσίαση σε θεσμικούς επενδυτές στο Λονδίνο στις 31 Οκτωβρίου, η Πειραιώς θα ανακοινώσει το αναθεωρημένο επιχειρηματικό της σχέδιο που θα προβλέπει κερδοφορία ύψους 1,171 δισ. ευρώ το 2010 έναντι προηγούμενου στόχου 1 δισ. ευρώ, αναφέρει η Deutsche Bank σε έκθεση της, λαμβάνοντας υπόψη την πρόσφατη αύξηση κεφαλαίου κατά 1,35 δισ. ευρώ. Το φετινό μέρισμα ανά μετοχή προβλέπεται στα 0,77 ευρώ από 0,64 πέρυσι.

Για την Alpha Bank, η Deutsche διατηρεί τη σύσταση "hold" και την τιμή-στόχο στα 27 ευρώ, αναθεωρώντας την πρόβλεψη της για τα φετινά κέρδη 5% χαμηλότερα. Δύο είναι οι λόγοι για την αναθεώρηση – αυξημένα κόστη και υψηλότερες προβλέψεις.

Η τράπεζα αναμένεται να εμφανίσει αύξηση 10% στα καθαρά λειτουργικά κέρδη γ΄ τριμήνου στα 183,9 εκατ. ευρώ. Όπως αναφέρει η έκθεση της Deutsche, η αξιολόγηση “hold” βασίζεται στο ότι η αποτίμηση της Αlpha στα τρέχοντα επίπεδα θεωρείται δίκαιη, ενώ ο ρυθμός ανάπτυξης της υπολείπεται των άλλων ελληνικών τραπεζών. To φετινό μέρισμα ανά μετοχή προβλέπεται στα 0,86 ευρώ από 0,75 πέρυσι.