Goldman Sachs: "Κόβει" για ΟΤΕ, αυξάνει για Cosmote-Forthnet

Νέα χαμηλότερη τιμή-στόχο και σύσταση θέτει η Goldman Sachs για τη μετοχή του ΟΤΕ, ενώ την ίδια στιγμή σε έκθεσή της με ημερομηνία 31 Αυγούστου αυξάνει την τιμή-στόχο για τη μετοχή της Cosmote, αλλά και για της μετοχή της Forthnet.

Ειδικότερα, λόγω της "αγοράς σταθερής τηλεφωνίας, αλλά και των ανησυχιών σε πολιτικό επίπεδο ενόψει των εκλογών" ο οίκος "κόβει" τη σύσταση για τη μετοχή του ΟΤΕ σε "neutral" από "buy" νεώ μειώνει την τιμή-στόχο στα 24,10 ευρώ, από τα 25,26 ευρώ πριν. "Οι αναβαθμίσεις στην αγορά της σταθερής τηλεφωνίας δεν είναι αρκετές ούτως ώστε να αντισταθμίσουν την πτώση στη σταθερή και ως εκ τούτου η τιμή-στόχος που έχουμε θέσει υποχωρεί στα 24,10 (από τα 25,26 ευρώ προηγουμένως). Εκτιμούμε ότι το αποτέλεσμα των εκλογών της 16ης Σεπτεμβρίου θα δώσει ώθηση σε έναν αριθμό καταλυτών, όπως είναι το συνταξιοδοτικό, οι συνεισφορές στο πρόγραμμα εθελουσίας, περαιτέρω μείωση του προσωπικού, η εξαγορά της Cosmote, αλλά και η ιδιωτικοποίηση, αναφέρει η Goldman Sachs.

Από την άλλη, για την θυγατρική του ΟΤΕ, Cosmote, αυξάνει την τιμή-στόχο στα 25,10 ευρώ, έναντι 24,22 ευρώ προηγουμένως. Όπως επισημαίνει η Cosmote παρουσίασε για μια ακόμη φορά εντυπωσιακά αποτελέσματα, στα οποία ήταν ορατή η επιτάχυνση των εσόδων στην εγχώρια αγορά καθώς και η αύξηση του περιθωρίου, καθώς και χαμηλότερες του προβλεπόμενου ζημιές από την έναρξη των δραστηριοτήτων στη Ρουμανία.

Σε ό,τι αφορά την Forthnet η οποία παραμένει στο "Conviction Buy List" του οίκου αυξάνει τη 12μηνη τιμή στόχο στα 13,10 ευρώ, από τα 12,59 ευρώ προηγουμένως. H Goldman Sachs εκτιμά ότι τα μεγέθη που ανακοίνωσε ο όμιλος της Forthnet κατέδειξαν σημαντική πρόοδο στις συνδέσεις. Όπως εξηγεί προχώρησε σε αναπροσαρμογή των εκτιμήσεών της ούτως ώστε να αποτυπώσει το καλύτερο του αναμενόμενου "μείγμα" νέων συνδρομητών, καθώς και τα υψηλότερα βραχυρπόθεσμα κόστη που σχετίζονται με την ανάπτυξη.