Του Στάθη Βασιλόπουλου

Με αυξημένο ενδιαφέρον και μεγάλη ζήτηση από ξένους και  Έλληνες επενδυτές ξεκίνησε χτες και ολοκληρώνεται αύριο η Αύξηση Μετοχικού Κεφαλαίου (AMK) της Intralot, με ανώτατη τιμή διάθεσης τα 1,27 ευρώ ανά μετοχή. Η διαδικασία πραγματοποιείται με "φόντο" την υπερκάλυψη του ομολόγου ύψους 900 εκατ. ευρώ, καταδεικνύοντας τη δυνατή ζήτηση για τις προοπτικές που ανοίγει το deal εξαγοράς της Bally’s International από την ελληνική εισηγμένη.

Η Intralot διατηρεί το δικαίωμα να προχωρήσει σε καθοδική αναθεώρηση της ανώτατης τιμής, ενώ στόχος της αύξησης είναι η άντληση κεφαλαίων ύψους 350 έως 450 εκατ. ευρώ. Από αυτά, το 21% απευθύνεται σε Έλληνες επενδυτές και το 79% σε ξένα χαρτοφυλάκια, με τη δημόσια προσφορά στην Ελλάδα να καλύπτει από 73,5 έως 94,5 εκατ. νέες μετοχές και η ιδιωτική τοποθέτηση στο εξωτερικό 276,5 έως 355,5 εκατ. μετοχές.

Το ενδιαφέρον από διεθνείς επενδυτές είναι ήδη έντονο, όπως φάνηκε και από την έκδοση του ομολόγου ύψους 900 εκατ. ευρώ, που συγκέντρωσε προσφορές άνω των 3,3 δισ. ευρώ, υπερκαλύπτοντας σχεδόν τέσσερις φορές τον αρχικό στόχο.

Στην ΑΜΚ θα συμμετάσχουν τόσο ιδιώτες όσο και βασικοί μέτοχοι, με δυνατότητα προνομιακής κατανομής για τους Έλληνες επενδυτές, ανάλογα με τα ποσοστά τους στο μετοχολόγιο, όπως εξάλλου είχε ανακοινωθεί.

Ενόψει της ΑΜΚ, η διοίκηση της Intralot όλο το προηγούμενο διάστημα είχε πραγματοποιήσει μια σειρά από επαφές και παρουσιάσεις σε Λονδίνο και Νέα Υόρκη προκειμένου να προσελκύσει το ενδιαφέρον επενδυτών μεταξύ των οποίων και διεθνή funds, τα οποία μέχρι στιγμής δεν έχουν παρουσία στην ελληνική αγορά.

Τα κεφάλαια της αύξησης θα αξιοποιηθούν για την αποπληρωμή υφιστάμενου δανεισμού. Η εξαγορά της Bally’s International από την Intralot θα πραγματοποιηθεί με συνολικά 1,53 δισ. ευρώ σε μετρητά, τα οποία καλύπτονται μέσω δανεισμού, ενώ παράλληλα θα γίνει εισφορά 873.707.073 νέων μετοχών της Intralot, με συμφωνημένη τιμή 1,30 ευρώ ανά μετοχή, προσθέτοντας περίπου 1,316 δισ. ευρώ στην αξία της συναλλαγής.

Μετά την ολοκλήρωση των συναλλαγών, ο Σου Κιμ, ιδιοκτήτης της Bally’s θα ελέγχει με πλειοψηφικό ποσοστό την εταιρεία, η οποία θα παραμείνει εισηγμένη στο Χρηματιστήριο Αθηνών.

Το νέο εταιρικό σχήμα αναμένεται να καταγράψει έσοδα άνω του 1,1 δισ. ευρώ και EBITDA μεταξύ 380 και 440 εκατ. ευρώ, με το online gaming να αντιπροσωπεύει πλέον πάνω από το 70% των εσόδων και κύρια αγορά το Ηνωμένο Βασίλειο αντί για τις ΗΠΑ.  Η ένωση της Intralot με τη Bally’s δημιουργεί έναν ισχυρό επιχειρηματικό πόλο στον κλάδο των τυχερών παιχνιδιών, συνδυάζοντας την κυριαρχία της Intralot στα επίγεια παίγνια με την τεχνογνωσία της Bally’s στα διαδικτυακά παιχνίδια, ανοίγοντας νέες προοπτικές ανάπτυξης διεθνώς.