Της Βάσως Αγγελέτου

Στρατηγική πλήρους απεμπλοκής της Ellington από την Attica Bank επεξεργάζονται μέτοχοι και διοίκηση προκειμένου η τράπεζα να γυρίσει οριστικά σελίδα, αφήνοντας στο παρελθόν κακές πρακτικές και ζημιογόνες συμφωνίες, όπως αναφέρουν στο Capital.gr πηγές με γνώση των διαδικασιών.

Και αυτό διότι, μπορεί το αμερικανικό fund Ellington Management Group να αποχώρησε πλήρως από το μετοχικό κεφάλαιο της τράπεζας μετά την αύξηση μετοχικού κεφαλαίου τον Απρίλιο, ωστόσο, εξακολουθεί να διατηρεί ουσιαστική σχέση μαζί της μέσω της συνδεδεμένης εταιρείας Ellington Solutions.

Το γεγονός ότι διατηρεί "έννομο συμφέρον" στην Ellington Solutions, καθώς και ότι η Ellington Solutions "έχει παράσχει συμβουλευτικές υπηρεσίες στην RINOA" παραδέχονται πηγές της Ellington Management Group απαντώντας στις ερωτήσεις που απεύθυνε το Capital.gr στο αμερικανικό fund.

Θυμίζεται ότι η -εγγεγραμμένη στην Κύπρο- εταιρεία RINOA απέκτησε μερίδιο στο μετοχικό κεφάλαιο της Attica Bank το 2021 στο πλαίσιο δεσμευτικής συμφωνίας μετόχων που είχε συνάψει με το ΤΧΣ, το ΤΜΕΔΕ και την Ellington Solutions

Η εμπλοκή που εξακολουθεί να έχει η Ellington στην Attica εδράζεται σε δύο άξονες. Ο πρώτος είναι ότι διαχειρίζεται -μέσω του servicer "Θεά Άρτεμις" στον οποίο κατέχει το 100% των μετοχών"- τα μισά κόκκινα δάνεια (ύψους 1,3 δισ. ευρώ) της τράπεζας. Ο δεύτερος είναι ότι κατέχει τα mezzanine και junior ομόλογα της τιτλοποίησης "Ωμέγα" τα οποία απέκτησε κατά την ολοκλήρωση της συναλλαγής τον Σεπτέμβριο του 2021.

Διασταυρωμένες πληροφορίες του Capital.gr αναφέρουν ότι τόσο η διοίκηση της τράπεζας υπό την Ελένη Βρεττού, όσο και ο πλειοψηφικός μέτοχος Thrivest -συμφερόντων Μπάκου, Καϋμενάκη, Εξάρχου- αναζητούν στρατηγική ώθησης της Ellington προς την έξοδο επιστρατεύοντας πότε το "καρότο" και πότε το "μαστίγιο".

Για την επίτευξη συμβιβασμού, οι δύο πλευρές φαίνεται να μην συγκλίνουν στο τίμημα της "ηρωικής" εξόδου της Ellington, αφού σύμφωνα με πληροφορίες το fund αποτιμά τα συμφέροντά του στην τράπεζα άνω των 20 εκατ. ευρώ, ενώ ο ιδιώτης επενδυτής δεν φαίνεται διατεθειμένος να καταβάλει πάνω από 10 εκατ. ευρώ.

Στην περίπτωση που ενεργοποιηθεί το "μαστίγιο", η Ellington θα μπορούσε να αναγκαστεί σε αποχώρηση από τη διαχείριση του "Ωμέγα" λόγω ανεπαρκούς επίδοσης ή μη τήρησης των συμβατικών όρων. Μια τέτοια απόφαση, ωστόσο, θα σήμαινε πολυετείς δικαστικές μάχες και καθυστερήσεις που θα υπονόμευαν την προσπάθεια της διοίκησης για ταχεία εξυγίανση.

Απαίτηση "μυστήριο" της Ellington έναντι της Thrivest

Πηγές της αμερικανικής Ellington ισχυρίζονται στο Capital.gr ότι μεταξύ των δύο εταρειών έχουν υπογραφεί δύο λειτουργικές συμφωνίες (operative agreements) βάσει των οποίων το fund αξιώνει "σημαντικό οικονομικό ποσό". Επικαλούμενες, πάντως, τον όρο εμπιστευτικότητας που διέπει τις δύο συμφωνίες, οι ίδιες πηγές αρνήθηκαν να αποκαλύψουν περισσότερα στοιχεία για τις εν λόγω συμφωνίες.

Στον αντίποδα, πηγές της Thrivest διευκρινίζουν στο Capital.gr ότι καμία οικονομική υποχρέωση δεν υφίσταται επί του παρόντος προς την Ellington, καθώς η συμφωνία (MoU) που είχε επιδιωχθεί πριν την ΑΜΚ για μετακύλιση της συμφωνίας μετόχων από το fund στην Thrivest ουδέποτε υλοποιήθηκε.

Ούτε υπήρξε ποτέ διμερής συναλλαγή μεταξύ των δύο επενδυτών, υπογραμμίζουν οι ίδιες πηγές. Θυμίζουν δε ότι η είσοδος των εφοπλιστών στο μετοχικό κεφάλαιο της Attica Bank τον Απρίλιο πραγματοποιήθηκε μέσω αδιάθετων μετοχών οι οποίες προέκυψαν από τη μη συμμετοχή της Ellington και του ΤΜΕΔΕ στην ΑΜΚ.

Εποπτικές πηγές: "Διαφορά μεταξύ ιδιωτών"

Σε ό,τι αφορά τον ορυμαγδό δημοσιευμάτων και διαρροών που έχουν δει το φως της δημοσιότητας τις τελευταίες εβδομάδες φέροντας στο προσκήνιο τον "πόλεμο" που μαίνεται μεταξύ πρώην και νυν μετόχων, εποπτικές αρχές υπογραμμίζουν στο Capital.gr ότι πρόκειται για "διαφορές μεταξύ ιδιωτών" οι οποίες δεν επηρεάζουν Attica Bank η οποία "τα πηγαίνει πλέον πολύ καλύτερα".

Διατυπώνουν, μάλιστα, την ικανοποίησή τους για τη νέα μετοχική σύνθεση της Attica Bank, όπως αυτή διαμορφώθηκε μετά την τελευταία ΑΜΚ και επισημαίνουν – σχολιάζοντας την έντονη κριτική που ασκείται στο φως της δημόσιας διαμάχης- ότι όλες οι διαδικασίες αναφορικά με τις προηγούμενες ΑΜΚ και την είσοδο της Ellington Solution και συνδεδεμένων με αυτή εταιρειών είναι άκρως νομότυπες και ελεγμένες από τις αρμόδιες αρχές.

"Όλες οι ανακοινώσεις της Attica Bank [σχετικά με τις αλλαγές στη μετοχική σύνθεση] ήταν ακριβείς", αναφέρουν χαρακτηριστικά οι ίδιες πηγές -μια εκτίμηση η οποία βρίσκει σύμφωνο και το Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας, σύμφωνα με πληροφορίες του Capital.gr.

Προς επίρρωση των ανωτέρω, οι ίδιες εποπτικές πηγές εξηγούν ότι στην κεντρική τράπεζα έχουν πραγματοποιηθεί κατά το παρελθόν συσκέψεις με τη συμμετοχή των νόμιμων εκπροσώπων των επενδυτικών οχημάτων ενώ η ΤτΕ διαθέτει πλήρη τεκμηρίωση για την ακριβή μετοχή σύνθεση (και σύνδεση) των εν λόγω εταιρειών.

Το γεγονός ότι συμμετείχαν σε συσκέψεις στην Τράπεζα της Ελλάδος επιβεβαιώνουν και πηγές της αμερικανικής Ellington σε δηλώσεις τους στο Capital.gr.

Ως εκ τούτου, υπογραμμίζουν οι εποπτικές πηγές, δεν επιδέχεται αμφισβήτησης η μετοχική σχέση της Ellington Management Group με την Ellington Solutions καθώς και με τις υπόλοιπες εταιρείες που έλαβαν μέρος στις ανωτέρω συναλλαγές. Προσθέτουν δε ότι η συνεργασία του Επόπτη με την Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς εν όψει των αυξήσεων μετοχικού κεφαλαίου ήταν πολύ στενή.

Β. Λαζαράκου: Ελέγξαμε τα Ενημερωτικά Δελτία

Σε ερώτηση του Capital.gr σχετικά με τη νομιμότητα και τη διαφάνεια των συναλλαγών της Ellington (και των λοιπών συνδεδεμένων εταιρειών) με την Attica Bank, η πρόεδρος της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς Βασιλική Λαζαράκου υποστήριξε ότι, όταν γίνονται ΑΜΚ, η Επιτροπή Κεφαλαιαγοράς εξετάζει τα θέματα του Ενημερωτικού Δελτίου και των σχετικών ανακοινώσεων. Όπως περιορίστηκε να απαντήσει, "μετά την ΑΜΚ εκδόθηκαν από την Τράπεζα Αττικής σχετικές ανακοινώσεις με τα πρόσωπα που συμμετείχαν στην ΑΜΚ".

Ε. Μαραγκουδάκη: Πολύ καθαρή υπόθεση

Θα πρέπει να αναφερθεί δε ότι πρόσωπο "κλειδί" της υπόθεσης είναι η Ειρήνη Μαραγκουδάκη, πρόεδρος της Ellington Solutions, η οποία ίδρυσε και διεύθυνε την εταιρεία διαχείρισης "Θεά Άρτεμις" από το 2017 μέχρι πρόσφατα. Σε ερώτημα του Capital.gr σχετικά με την νομιμότητα και τη διαφάνεια των εν λόγω συναλλαγών, η ίδια απάντησε κατηγορηματικά ότι "πρόκειται για μια πολύ καθαρή υπόθεση", παραπέμποντας για περαιτέρω πληροφορίες στην Ellington Management Group.

Αξίζει να αναφερθεί, τέλος, ότι σε ερώτηση του Capital.gr αναφορικά με επιστολή που φέρεται να έστειλε το αμερικανικό fund σε εγχώριους ειδησεογραφικούς ιστότοπους διαψεύδοντας τη συμμετοχή του στις δύο τελευταίες ΑΜΚ της Attica Bank, οι ίδιες αρμόδιες πηγές αρνήθηκαν ότι "η Ellington Management Group έχει κοινοποιήσει η ίδια σε ελληνικά media πληροφορίες που σχετίζονται με οποιαδήποτε επένδυσή της στην Attica Bank.