Της Νένας Μαλλιάρα

Ισχυρό ενδιαφέρον συγκεντρώνει το εν εξελίξει βιβλίο προσφορών της Τράπεζας Πειραιώς. Σύμφωνα με πληροφορίες, το γεγονός ότι εκδηλώνεται ενδιαφέρον τόσο από ξένους, όσο και από Έλληνες μεγάλους επενδυτές για την αύξηση του μετοχικού κεφαλαίου της τράπεζας, οδηγεί στο να διατηρηθεί ανοιχτό το βιβλίο προσφορών μέχρι και την Δευτέρα.

Οι ίδιες πληροφορίες αναφέρουν ότι πολλά ξένα funds εκδηλώνουν ενδιαφέρον συμμετοχής, ενώ στο book building της τράπεζας έχει τοποθετηθεί και ο John Paulson, του οποίου το fund είχε ήδη συμμετοχή στην Τράπεζα Πειραιώς με ένα ποσοστό της τάξεως του 6,5%. Μεταξύ των ονομάτων που ακούγονται για συμμετοχή τους στην αύξηση κεφαλαίου της Τράπεζας Πειραιώς, καθώς είχαν εκδηλώσει διερευνητικό ενδιαφέρον κατά τα roadshows της τράπεζας στο εξωτερικό , είναι των Blackrock, Capital, Fairfax, Vanguard GlobalX Management, Lyxor, Odyssey καιWellington Management Group.

Η επιτυχία του book building της Τράπεζας Πειραιώς θα αποτελέσει θετικό οιωνό για τη συγκέντρωση κεφαλαίων από ιδιώτες και για τις υπόλοιπες τράπεζες που θα ακολουθήσουν με book building. 

Σημειώνεται ότι οι κεφαλαιακές ανάγκες της Τράπεζας Πειραιώς ανέρχονται σε 2,213 δισ. στο βασικό σενάριο και 4,933 δισ. στο δυσμενές σενάριο. Ο πήχυς των ελάχιστων κεφαλαιακών αναγκών που πρέπει να καλύψει η τράπεζα στο βασικό σενάριο, ξεκίνησε ήδη χαμηλότερα κατά 600 εκατ. ευρώ, από το 1,6 δισ. ευρώ, λόγω της επιτυχούς δημόσιας προσφοράς που απηύθυνε η τράπεζα στους κατόχους ομολόγων της.

Το γεγονός ότι η Τράπεζα Πειραιώς τόλμησε να βγει δυναμικά στις αγορές για τη διεκδίκηση του συνόλου των κεφαλαιακών αναγκών αξιολογήθηκε θετικά, ενώ η προεργασία που είχε γίνει τόσο με τους διεθνείς επενδυτές, όσο και κατά τις επαφές με εγχώριους μεγάλους ιδιώτες επενδυτές, φαίνεται να αποδίδουν. 

Η διοίκηση της Τράπεζας Πειραιώς είχε δηλώσει από πολύ νωρίς αισιόδοξη για την συγκέντρωση των κεφαλαίων από τις αγορές, έχοντας πείσει τους επενδυτές για τους λόγους που οι επιδόσεις της στο stress test εμφανίστηκαν επιβαρυμένοι και για το ότι μπορεί να κινηθεί πολύ δυναμικά στο μέλλον, ως η μεγαλύτερη ελληνική τράπεζα, παράγοντας κέρδη και αξία για τους μετόχους.

Σημειώνεται ότι κατά την πρόσφατη παρουσίαση στους αναλυτές των ξένων οίκων με αφορμή την ανακοίνωση των οικονομικών αποτελεσμάτων, η διοίκηση της Τράπεζας Πειραιώς επισήμανε ότι οι παραδοχές που αποφάσισε να λάβει υπόψη ο SSM στα τωρινά stress tests είναι οι αυστηρότερες που έχουν υιοθετηθεί μέχρι τώρα πανευρωπαϊκά, κάτι που επιτρέπει στις ελληνικές τράπεζες, εφόσον όλα πάνε ομαλά, να βρεθούν σε καλύτερη θέση από αρκετές ευρωπαϊκές.