Ισχυρά ήταν τα καθαρά έσοδα από τόκους της Εθνικής Τράπεζας το 3ο τρίμηνο εκτιμά η Citi σε σημερινή της έκθεση σχολιάζοντας τα αποτελέσματα. Η επενδυτική τράπεζα διατηρεί σύσταση «buy» για τη μετοχή και τιμή-στόχο τα 3 ευρώ. 

Τα καθαρά έσοδα από τόκο στο 3ο τρίμηνο ανήλθαν στα 797 εκατ. ευρώ, 5% υψηλότερα σε τριμηνιαία βάση, 3% υψηλότερα σε ετήσια βάση και 2% υψηλότερα των εκτιμήσεων της Citi. 

Το καθαρό επιτοκιακό περιθώριο θα μπορούσε να οδηγήσει σε σημαντικά έσοδα το 2014-2015 αλλά οι προβλέψεις για ζημιές από τα δάνεια, είναι πιθανόν να παραταθούν καθώς τα μη εξυπηρετούμενα δάνεια αυξάνονται, σημε

Η Keefe, Bruyette & Woods (KBW) διατηρεί σύσταση «market perform» και τιμή-στόχο τα 2,6 ευρώ. Τα καθαρά έσοδα από τόκους της ΕΤΕ το 3ο τρίμηνο ήταν 2% υψηλότερα των εκτιμήσεων του. Η ΕΤΕ επωφελήθηκε από τη χαμηλότερη εξάρτηση από το ELA αλλά και από την ακριβότερη ανάπτυξη χορήγησης δανείων, ιδιαίτερα επιχειρησιακών δανείων, στην Τουρκία. Ο οίκος θεωρεί ότι η κεφαλαιακή θέση της ΕΤΕ θα ενισχυθεί σημαντικά με την πώληση ποσοστού που κατέχει στη Finansbank αλλά και τη μεταβίβαση του Αστέρα. 

Τέλος, η Nomura διατηρεί τη σύσταση «buy» και τιμή στόχο τα 2,9 ευρώ. Ο οίκος επισημαίνει τη θετική συμβολή που έχει η τουρκική θυγατρική στα αποτελέσματα του ομίλου, αλλά αναφέρει επίσης ότι η ΕΤΕ ως μέτοχος της Finansbank θα υποστεί 20% απομείωση (dilution) της επένδυσής της μετά την αύξηση κεφαλαίου που θα προχωρήσει η τουρκική θυγατρική με την κατάργηση του δικαιώματος προτίμησης της ΕΤΕ. Η Nomura δεν έχει συμπεριλάβει αυτό στην παρούσα αξιολόγηση.